为什么说无论你投不投资,你都是在投资?因为你的钱只是在活期存款、定期存款、货币基 金、各种债权、各种股权、房产、REITs、贵金属、金融衍生品、保险、外汇……等不同投资工具之间做的不同比例的选择。它是个持续一生的动态过程,不管愿意与否,这个状态会一直持续到我们的人生终结。
区别在于,由于每个人认知的不同,每个时点上配置品种不同,这些小小的收益差累计长达数十年的时间,最终不同人的人生财富值差异巨大——绝大多数人意识不到这个差异究竟有多大:假设人生有50年的有效投资时间(25岁至75岁),1个单位的本金,在不同回报率下的终值如下表:
我强烈建议各位小伙伴们从今天开始,坚决抛弃“买股 票、买基金是开始投资”的错误思想,牢记我们从拥有第一笔“钱”的时候,就已经开始了投资,且365×24不休息,一直持续到离开人世才算罢手。
一个人,只要不是含着金钥匙出生的,财富最初总是靠出售体力或智力劳动换来,并在满足我们的消费需求之后,通过配置在不同的资产上获取。包括工资收入和非工资收入
工资收入,就是你干活就有、休息就没有的那种,是用自己的体力或者智力换钱。非工资收入,哪怕你不上班,它也在持续的流入你的口袋。两种收入形态中,很显然,非工资收入占比越高,你就有越多可供自由支配的时间,所做选择受到的制约也就越少。当非工资收入大于生活支出的时候,即使没有工资收入,也能满足自己生活的基本需求
受限于认知水平,我们最先接触到的非工资收入,可能都是银行存款——还是年回报率0.35%的活期存款,虽然稳健但是收益率太低,其后由于你多学习了一点点,你可能开始会搞余额宝、零钱通、银行理财……,收益率开始从0.35%提升到约2%~5%之间。
这一步跳跃很容易实现,是因为这个回报率依然远在社会平均财富增长值之下,属于将自己辛辛苦苦卖体力或者脑力换来的财富,无偿地送给别人一部分。将财富从自己口袋里掏出来丢给别人,总是很简单的,对吧?
甚至无形的通货膨胀时刻影响着我们手里的每一分钱,直接看每100元在不同时间里能换到多少东西就能明白——这就是我多次说过的:在法定货币时代,现金是少有的100%确定亏损的资产。
既然投资是无法避免的事,是持续一生的事,那么,尽最大可能将自己通过体力或者智力劳动换来的法币,换成收益率更高的生钱资产,就成了非常值得思考的问题。有没有这个习惯,甚至决定了你和别人后半生的幸福程度或人生高度差异。
其实早就有人做过大量专业系统的研究,都证明了所有投资资产中,长期回报率最高的就是股 票和REITs。对于这个研究结论,感兴趣的朋友可以看伦敦商学院的研究成果《投资收益百年史》。