2013 一定要看12本财经书

撰文者：李柏锋

Q：我看了你对『加薪容易？还是买股票赚钱容易？』及『先存钱，还是先花钱投资自己？』的回答，对于（1）培养自己的专长、（2）累积资金，我也认同，你也说要培养自己在投资或理财上的知识或观念，其实没别的捷径，就是多读点书，多累积经验，只要选对书，就会有不错的效果。能提供一个方向及相关书籍吗？ 我也希望能学会投资理财的技能，而不是道听涂说的谣言，谢谢！

A：投资与理财的书籍相当多，我不可能全部看过，不过因为我的兴趣就是看书，所以看过的书也不算少。2012年，我看了60本理财或投资相关的书籍，只是真的能推荐的好书，不算多。以下整理12本我心中的好书，提供给你参考，如果每个月读一本，一年下来对理财与投资应该会有基本的概念了。

一月：《Life 理财学－天天都能达成的快乐理财法》，作者：周行一

作者是政大财务管理系教授。这本书却相当浅显易懂，作者本身具有学术研究的扎实基础，因此读者不必担心所看到的信息是道听涂说，没有凭据的论述。有许多人一听到教授或是学术就开始头大，担心内容太难，会看不懂，但是这本书其实最适合理财初学者，因为没有艰深的数据、难懂的图表，而且所推广的观念都有其逻辑。周教授被尊称为「生活理财专家」，正是因为他所推广的，是能让一般人真正应用在生活上的观念，他强调要先把生活过好，并在本业上专注发展，接下来才能透过一些简单的理财方法，让自己过得更好。

二月：《35岁前要上的33堂理财课》，作者：曾志尧

通常这种书名的书，我会看成象是那种畅销金曲的大合集，里面可能整理了很多信息，但是知识不成套，甚至前面几个和后面几个还互相矛盾。不过，这本理财书籍却可以看出作者有用心整理，在看过「学院派」的周教授作品后，接下来可以看看在金融业工作的「实务派」作者曾志尧先生所整理的观念、规划、选择与操作这四个单元的33堂理财课程。二月虽然只有28天，但是也有农历年假，假期间一天看两堂课，其实负担也不会太重。

三月：《平民保险王》，作者：刘凤和

用两本书打了理财的基础，接下来不妨就扩大学习范围，针对理财的每一个细项去学习吧！最应该先学习的我认为是保险，因为保险消费最容易买错商品，甚至上当受骗。但是保险往往也是在遭遇金融风险的时候，最能提供实质帮助的商品。有趣的是，很多保险业务员出书，都是教人怎么达成百万业绩，或许是因为他们的专业是卖保险。刘凤和先生的这本书，提供读者许多正确的保险观念，对小资族尤其适用，包括保险真正的意义是用低保费买到高保障，且买保险是为了取得保障，而不是为了回本甚至是获利。我一直都认为作功课是避免被骗的不二法门，在保险方面，如果要自己作功课，这本书是我最推荐的。

四月：《第一次领薪水就该懂的理财方法》，作者：萧世斌

前面三个月所看的书籍，大多都还是观念上的介绍，不太需要拿起计算机。但是跟钱有关，再怎么讨厌数学，终究还是得算清楚。萧先生在网络上其实有另一个知名的别号「怪老子」，他的网站提供了许多理财相关的试算器或Excel档案。而在这本书中，作者帮读者设计了15个Excel档案，读者可以透过这些工具去试算许多你可能没有想过却很重要的观念，象是存款与报酬率的关系，或是投资期间长短对报酬的影响。大多数的人可能很怕数学，也怕Excel，但是作者都帮你设计好了，只需要输入几个关键数字，结果就出来了，试试看吧！

五月：《漫步华尔街：超越股市涨跌的成功投资策略》，作者：墨基尔

前面大多是在处理理财的基础部份，接下来就要开始进入投资的领域了。投资的书籍太多了，因为可以投资的工具很多，包括股票、债券、基金、房地产、外汇…，而技术或派别也相当多，象是股票可以粗分为技术分析和价值分析两大分析方法，而技术分析还有分成均线、技术指标、型态等许多细项。因此如果一开始就读错书，很可能就此走火入魔，把投机当投资，把赌博当游戏了。

《漫步华尔街》是这个书单中第一本投资类的书籍，也是第一本外文翻译书。这本书的观念相当实在，是投资领域书籍的经典之作，经过四十年、数度改版之后，仍然在市场上屹立不摇，相当畅销。这本书中文版的导读者，刚好就是一月份理财书籍的作者周行一教授。

会先推荐这本书，主要是因为这本书透过许多证据来告诉读者，投资市场上有许多事情是随机漫步的（Random Walk），所有想要预测行情的努力可能都是徒劳无功。破除这些迷思之后，读者就不会去误信一些宣称可以精准预测行情的技术，彷彿戴上平安符，在投资的路上不受邪术所害，也不会走火入魔。

六月：《共同基金必胜法则》，作者：约翰．柏格

柏格是美国基金公司「先锋集团」的创办人，共同基金业界的著名人物，也是举世闻名的投资书籍作者。在看完漫步华尔街之后，相信对投资会有基础的认识了，一般会建议从共同基金开始入手，因为新手投资人要了解如何选股，可能还要一段学习的历程，共同基金的持股比较多，可以分散风险。《共同基金必胜法则》就是学习投资共同基金相当重要的经典著作。

只是要先提醒你，这个月要比较辛苦一点，因为这本书内容比较充实，所以中文版还分成上下册，但是如果前面几个月已经养成了阅读习惯，相信这个月要读完这本经典巨著，也不是太难的任务。这本书讨论的内容包含有投资策略、投资的各种选择，过去的投资绩效，还包含有一些基金的基本常识。

七月：《大脑鍊金术》。作者：杰生．史威格

大多数人投资失败，不是被别人打败，而是输给了自己。因为自己的贪婪，所以在整个市场都很疯狂的时候也跟着买进，也因为自己的恐惧，所以在整个市场恐慌到极致的时候也跟着离开市场，结果就是买在高点、卖在低点，当然赔钱。因此，要先学习怎么克服自己的弱点。

杰生．史威格是华尔街日报的专栏作家，这本书整理了「神经经济学」的一些研究，透过一些例子，让你可以了解在投资过程中，你为什么会有贪婪、恐惧、惊讶、后悔的情绪，或是为什么会那么有信心，那么想预测，那么忽略风险。这本书，主要是要让你更了解自己在投资时所会出现的不理性情绪，进而帮你拟定出理性的决策。

八月：《投资金律：建立获利投资组合的四大关键和十四个关卡》，作者：威廉．伯恩斯坦

投资基金的过程中，除了选择基金以外，其实降低波动风险和提高报酬的关键，是在于建立正确的投资组合。如果你拥有的都是性质很像的股票基金，当股市崩盘，你虽然买了100档基金，却都一起涨、一起跌，你还是恐惧到睡不着！

这本书的作者从投资理论、投资历史、投资心理学和金融业的黑暗面来告诉你，该怎么自己规划适合自己的投资组合。你最了解自己，金融专家却可能会因为佣金等利益冲突，不会站在你的立场帮你规划一个理想的投资组合。凡事靠自己最好，但你也不用因为这样就去念一个学位，先听听作者怎么说吧！作者自己是一个医生，这本书是他自学投资的经典作品。

九月：《散户投资正典》，作者：杰诺米．席格尔

六月和八月的书都是比较偏向基金投资，但是相信有许多投资人还是很想直接投资股市，那么，这本书就是必读的经典了。如同前面几本书，这本《散户投资正典》也是美国的著作，介绍的投资也都是以美国市场上的工具为主，因此可能有些细节在投资台股的时候，会有一点不同，不过投资哲学和大架构不会因为市场而有所不同。

这本书原文书名为《Stocks for the Long Run》，也就是鼓励投资人长期投资股市，因此作者整理了股市、债券、黄金等各种投资商品长期以来的历史报酬和风险，投资人则可以从这些资料中去判断，有哪些投资商品在未来有可能可以提供比较符合你需求的报酬和风险，又该怎么进行资产配置？看过长期资料之后，你也会了解，对于短期的涨跌不必太在意，因为长期看来那些事件根本没什么太大的影响。

十月：《张金鹗的房产七堂课》，作者：张金鹗

看完基金与股票，接下来该接触另一个领域了：房地产。房子可能是每一个人一生中最大笔的支出，也有不少人将这笔支出视为投资，因此是应该花时间好好了解。本书作者是政治大学地政系的教授，也是台湾房地产研究中心主任，对于台湾的房地产有相当深的了解。这本书分析了租屋和买房的优缺点，并且讨论怎么评估合理的房价，以及判断买房的时机。因为房地产有很明显的区域特性，国内又有很棒的著作，所以当然就率先推荐张教授的作品了！

十一月：《黑心建商的告白：买屋前不看会哭的17堂课》，作者：SWAY

作者SWAY除了《黑心建商的告白》以外，其实写了一系列的书籍在讨论这些投资人应该留意的事情，还有另外两本《黑心房仲的告白》、《黑心投资客炒房告白》也都是买屋前应该要先读过的好书。

十二月：《够了》，作者：约翰．柏格

你打算靠投资赚多少？赚多少对你来说，才算「够了」？而换到这个「够了」，你又会损失什么？最后推荐这一本的作者柏格老先生，是唯一有两本书在书单上的作者，这本书不是单纯只谈理财、讲投资，有一个部份是在谈人生，因为理财对于你的人生很重要。如果没有先定义好自己的人生应该长什么样子，你又怎么会知道应该怎么理财呢？因此，这一年的书单中，我以这本书作为结尾，希望你能透过柏格老先生在书中的指引，找到自己人生中，究竟需要多少？而怎样对你，才是「够了」？

作者简介_Buffettism (李柏锋)

台湾大学生态学与演化生物学研究所博士候选人，经营USA STOCK的美股投资部落格，讨论指数投资、价值投资等各种投资哲学与资产配置方法，目前为PTT全方位理财规划顾问讨论板以及海外投资板两个板的板主。