催化剂一：老旧小区改造（弱地产、强消费属性）
老旧小区改造包括户外改造和户内改造两大方面，
户外改造分三个层次：
1、是保基本的基础设施提升，主要是水电气路网宽带等老化整治、分网铺设、户户接入等，针对老旧房屋的修缮加固，环卫、安防以及电梯等设施的加装；
2、是提升类户外改造，主要包括停车设施的增加及改造，以及建设与新能源汽车配套的充电桩，公共空间、体育设施、文化设施的建设，旨在增加居民的生活方便性；
3、是完善类的改造，包括社区服务、物业服务以及养老妇幼服务等，具体可分为助残、家政、快递、便利店、冷链物流设施等，旨在提升居民的生活体验。根据测算，所有老旧小区户外改造或可释放5万亿以上的市场空间。
户内改造则是在配套设施升级的基础上，居民根据自身的需求从家居、家电等方面进行的更新换代，比如地板、白电、黑电等，对各类电器、轻工等厂商来说有着较大的增量市场，预计达到4200~6300亿元
整体来说老旧小区改造除了对硬性的基础设施进行修缮、改造之外，越来越多的智慧化的功能也将被应用其中，比如水电气热智能电表旧管网改造与监测、停车场的改造与智能化提升、更换智能对讲系统、融合了诸多功能的智慧照明、适应市场需求的充电桩、与物联网相结合的户外广告以及智慧安防等
目前全国 2020 年前建成老旧小区16 万个，涉及建筑面积 40 亿平米，国务院相关人士表示旧改总投资可达 4 万亿元。我们测算如果不考虑配套公共设施新建，保守估计旧改总投资规模可达 1.2 万亿元左右，其中测算2020 年旧改规模可达 3000 亿元，空间广阔。
催化剂二：基础设施领域不动产投资信托基金（REITs）
REITs是通过募集投资人资金，以能够产生稳定现金流的不动产作为基础资产的投资计划、信托基金或上市证券，投资标的包括商业地产、基础设施等。其中，主要投资于基础设施的产品，被称为基础设施类REITs。基础设施REITs此次聚焦于新基建、交通、能源、仓储物流、环境保护、信息网络、园区开发
早周期：
外加剂：苏博特（建材、化工联合覆盖）、垒知集团，红墙股份
水泥：龙头海螺水泥，成长性优异的“小海螺”上峰水泥，华南弹性标的塔牌集团，扶持湖北政策预期受益的华新水泥；西北供需改善核心受益标的祁连山、宁夏建材,京津冀龙头冀东水泥；
防水材料：东方雨虹、科顺股份、凯伦股份（加油价下行后毛利率全年受益，防水在小区旧改、补短板市政和开发商集中度提升，旧改拉动需求超 15%）
地产施工链条
钢结构：鸿路钢构
管材：伟星新材、永高股份
建筑涂料：三棵树、亚士创能（建筑保温涂料）（重涂空间广阔，旧改拉动需求超 12%）
石膏板：伟星新材、永高股份、雄塑科技、东宏股份（目前渗透率低，我们测算如果旧改中入室吊顶翻新装修全部采用石膏板，则旧改对于石膏板需求的提升幅度为 15.5%，政策潜在弹性较大）
瓷砖地板：蒙娜丽莎、菲林格尔
保温板、五金：坚朗五金、亚士创能
建筑陶瓷卫浴：帝欧家居
小家电：小熊电器、新宝股份、九阳股份
板材：兔宝宝
仓储物流：密尔克卫、厦门象屿
工程机械：徐工机械、浙江鼎力、三一重工、恒立液压、艾迪精密
厨房电器：老板电器、华帝股份
物管行业：新大正、招商积余、南都物业
停车设备：五洋停车
电梯：康力电梯、广日股份
智能水表：宁波水表
家居装修：顾家家居、喜临门、欧派家居、志邦家居、金牌橱柜、江山欧派
备注：红色标注个股代表接近历史新高
————————————————————————
在同花顺F10中的盈利预测，我们可以看到多家券商对公司的盈利预测，同时也更新他们对盈利的预测是上调还是下调，以及详细的指标预测，我们可以看到未来三年对这只个股的动态估值，每天收盘之后都会变化，这样就可以与前几年的市盈率进行对比，作为参考当前的估值未来是否还有空间，同时也要参考PEG，需要注意的是对于历史年度的估值是用公布年报的时间定的，会有一些出入。
特高压板块到了临界点，包括种业和种植业，上次的集体突破失败，但回调都是缩量，然后开始慢慢回升，这次有没有机会在表现一次
————————————————————————————
最后做个声明：个人的公众号仅作为记录，本人不会让你参与任何投资活动，凡是以我之名义包括我本人联系你投资，一律不要理睬。切记！在互联网上更要做个明辨。 平时互推公众号参与互推，或者广告，不代表本人观点，请理性甄别。
公众号发文仅代表个人观点，仅供参考，不做买卖依据，投资有风险。
公众号介绍
联系客服
