撰文 | 苗公知
出品 | 网易浪潮工作室
手握石油的海湾国家原本可以一手遮天,操控世界油价。但今时不同往日,在美国页岩革命面前,这些海湾国家的好日子终于要到头了。
国际油价的下跌,沙特人可能不得不花更多钱购买石油。
这听起来有些奇怪。作为世界最大的石油出口国,财大气粗的沙特长期为国民提供能源补贴。沙特人购买一升汽油只用花20美分,这一价格大概是美国的三分之一,中国的五分之一。
然而,因为国际油价的下跌,沙特政府开始面临财政困难。沙特政府决定于2017年年末减少政府的能源补贴,使国内的能源价格与国际接轨。
沙特边界地区的一个加油站 / Reuters
在低油价面前,石油输出国组织(OPEC)的其它成员也同样面临着赤字压力。
沙特阿拉伯、阿尔及利亚、伊拉克和利比亚等国的财政赤字超过了GDP的10%,委内瑞拉更是背负着高达GDP40%的财政赤字——而国际警戒线是5%。
存在了半个多世纪的OPEC,如今再也无法回到那个能只手遮天的黄金时代了。
被沙特掌握的油价
自从1908年英国人在伊朗发现石油之后,人们逐渐意识到中东地区在能源方面的重要性。中东地区石油储量大,埋藏浅,开采成本低。带着技术和资金的西方投资者纷纷赶来,开采沙漠中的黑金。
1960年,沙特阿拉伯、伊拉克、科威特等六个主要产油国在巴格达成立了石油输出国组织(OPEC,欧佩克)。
2016年,在一次OPEC成员国的非正式会议上,OPEC的标志被摆放在桌上 / Reuters
到了上世纪70年代,OPEC成员国原油产量已经占据了当时全球产量的半数左右,在石油这样一个竞争相当不充分的市场中,他们拥有绝对的市场力量。
1973年10月6日,为了夺回六年前被以色列占领的西奈半岛和格兰高地,埃及与叙利亚对以色列发起了突然袭击。10月12日,美国开始对以色列提供军事援助。
美国对以色列的支持激怒了阿拉伯国家。为了对以美国为首的西方国家施加压力,沙特阿拉伯、科威特等OPEC组织的中东成员国对以色列的支持者们实施了石油禁运,同时联合削减石油产量,并把原油价格提高了70%。
1974年3月,当禁运结束时,全球油价已经涨到了禁运前的四倍。这一次禁运影响的不仅仅是油价,它带来的后遗症让美国措手不及。
1973年的石油危机期间,美国石油难求,甚至出现了“石油小偷”。图为一对父子在车前立起了“石油小偷请注意,我们的枪已经上膛了”的标语 / Wikipedia
由于油价高涨,消费者开始青睐欧洲和日本耗能较少的车型,美国的汽车工业因此受到了打击。
雪上加霜的是,石油除了被用来制作汽油,还被用来当作工业原料,并用作发电。在70年代,美国有10%以上的电以石油为燃料。所有这一切都加重了70年代西方的通货膨胀和经济停滞。
石油禁运还改变了西欧和日本的外交政策。相比美国,日本和西欧极端依赖中东的石油,也更易屈服于中东国家的压力。
被列入禁运名单之后,英国与美国拉开了距离,拒绝让美国使用英国的基地为以色列提供补给。而日本则发表声明,要求以色列从所占埃叙领土撤离,并表达了对巴勒斯坦自决的支持。
1973年,因为害怕造纸工厂会因为石油危机而停产,无数日本人涌入超市抢购卫生纸 / KYODO
中东产油国们则依靠油价上涨发了一笔横财,石油长期占据中东产油国出口收入的90%左右。
作为全球最重要的原油出口国,沙特阿拉伯从中获益最大:半数左右的GDP是石油带来的。按2008年世界银行的数据统计,单从石油出口一项中,沙特每年就能获得3000亿美元的利润。
阿拉伯国有油企将石油财富源源不断地输血给政府,沙特庞大的王室也因此过上了奢靡的生活。坐拥石油财富,沙特皇室成为了世界上最富有的家族之一。
2017年5月,正准备与川普会面的沙特国王萨勒曼 / Reuters
据其皇室自己的数据,这一家族共拥有1.4万亿美元的财富,其中瓦尔德·本·塔拉勒王子个人财富净值高达280亿美元,位居福布斯富豪排行榜34位。
然而,在第一次石油危机的40年后,OPEC的好日子似乎走到了尽头。
不靠谱的小兄弟们
在拒绝了减产的建议后,沙特开足马力,扩大生产,使得全球石油供应过剩,最终导致2014年下半年石油价格的崩盘。
巴西前任总统迪尔玛·罗塞夫正在自己的弹劾辩论会上拿着一张2014年的石油价格趋势表 / Reuters
从2014年下半旬开始,国际油价开始暴跌。2016年1月,世界原油价格达到了2003年以来的最低点,每桶价格只有22.48美元。这一价格只有2014年6月油价的四分之一,更是只有2008年油价的六分之一。
过低的油价最终还是让OPEC成员抱团取暖。2016年9月OPEC和俄罗斯等产油国达成了联合减产的协定,而减产总目标也基本达成。
但这一次OPEC的减产却对国际油价基本没有什么影响。2017年5月,OPEC宣布延长减产时间,国际油价不但没有上涨,反而大跌数个百分点。
2017年5月,OPEC主席兼沙特能源部长Khalid al-Falih在第172次OPEC会议前接受媒体采访 / Reuters
OPEC组织面临着经济卡特尔共有的囚徒困境:原油生产是一个寡头化的市场,少数的生产者的产量增减可以影响到市场价格。
理论上,如果所有OPEC成员在博弈中选择“合作”战略,协同降低产量的话,那么全球油价势必会因此而上涨,而所有参与合作的产油国都会因此而受益。
然而,对于每个产油国来说,无论在何种情况下,“背叛”策略都是最优策略。若是其它国家都选择了“合作”,国际油价因此而提高,这时一个产油国选择扩大产量,不会对国际油价产生巨大影响,但是会使其增加石油收入,扩大收益。若是其它产有国都选择了“背叛”策略,不控制产量,即使自己选择减产,国际油价也不会出现上涨,反而会丧失一部分石油收入。
面对着这样的激励结构,卡特尔成员的共谋需要强力有的监督和强制机制,一方面明确参与者是否遵守了减产的约定,另一方面对未能执行减产的成员采取惩罚性的措施,确保所有成员真正地减少自己的产量。
一份发表于期刊《国际组织》的研究发现,OPEC的产量协定对于成员国产量的影响很小:从1982到2010年的96%的时间里,OPEC成员国的总产量都超过了这一组织所设置的目标。
2016年的减产协定也不例外:参与协定的21个产油国里,只有8个忠实地完成了减产协定。OPEC第二大产油国伊拉克只完成了减产目标的65%,而加蓬、哈萨克斯坦和南苏丹三国的产油量不降反升。
伊拉克巴士拉西南部,一名工人正看着炼油厂 / Reuters
不过,OPEC总体的减产目标还是完成了,这都是因为沙特超量地削减了自己的石油产量。沙特是世界第一大石油出口国,其行为对世界石油市场有着极大的影响。
但沙特也并不总是靠得住,有时它更愿意通过增加产量来占领市场。对于产油成本高达30美元/桶的委内瑞拉来说,更高的油价是唯一的利益所在。每桶石油成本只有9美元的沙特有时却愿意在低价中用廉价石油占领市场。
历史上,沙特阿拉伯就曾多次以大量增产的方式抢占市场份额。1986年,沙特大规模提高石油产量,用廉价石油淹没了全球市场。最终,国际油价跌破了10美元一桶(1桶=42美加仑)。这让石油为主要出口产品的苏联遭遇了经济困难,最终间接导致了苏联的解体。
80年代的美国加油站,当时普通汽油每加仑只要48.9美分 / Wall Street Journal
2014年沙特再次孤注一掷地增产,搬起石头砸了自己的脚。国际油价早已不是OPEC的囊中之物,而失控下跌的油价也反噬了曾经靠石油发家致富的产油国们。
低迷的油价困扰着经济结构单一,长期挥霍无度,花钱大手大脚的OPEC成员国。多数成员国无法在国际油价低于100美元/桶的情况下维持预算平衡,因此政府赤字开始膨胀。
压死沙特的最后一根稻草
不同于上世纪70年代,传统的产油国现在正面对着有所准备的对手,以及一个竞争更加充分的能源市场。
尝到了石油危机的苦果,西方国家于70年代后期将能源安全问题提上了政策日程:他们无法放心地将自己的经济命脉放在中东的石油王子手里。
1974年,在美国国务卿基辛格的倡议下,西方工业国成立了国际能源署(IEA)。这一组织要求成员共同建立石油储备,以应对石油供应的波动。按照这一组织2017年4月的数据,当前的石油储备可以让成员国9个月不用进口石油。
2017年6月,诺贝尔经济学奖获得者Joseph Stiglitz在IEA大会上发言 / Reuters
在用储备以防不时之需的同时,西方国家努力开拓新的石油来源,以图减轻对中东国家的依赖。曾经被忽视的阿拉斯加油田,北海油田和墨西哥湾的离岸油田得到了开发。虽然拥有更多成员国,OPEC组织的石油总产量却从世界原油总产量的50%下降到了40%。
为了实现能源独立,欧美国家还在努力促进能源消费的多元化。从78年至今,美国和欧盟颁布了多项法案,扶持国内能源产业发展,对石油的替代品,如乙醇、风能和太阳能等可再生能源进行补贴,减少对石油的过度依赖。
能源多元化政策起到了效果。在上个世纪70年代,石油还是西方各国发电的主要来源之一。根据世界银行的数据,在那时的美国,15%左右的电来自燃烧石油,在法国和英国,这一比例更是高达30%以上。
如今,西方国家基本不再使用石油作为电力来源。而对核能以及可再生能源的依赖程度则在逐渐上升。如今,美国有15%的电力来自可再生能源,20%的电力来自核能。在英国,来自核能和可再生能源的电分别占20%,法国更是有70%以上的电都来自核电站。
位于德国米尔海姆-克尔利希的核电站 / Reuters
页岩油革命让美国在能源独立的路上迈出了最后一步。
页岩油是从油页岩中提取的石油,相较于传统石油,其开采成本较高。70年代,面对石油价格的上涨,美国的页岩油产业曾经迎来了一波春天。但随着国际油价的下降,页岩油产业在80年代进入衰退。
进入本世纪,随着石油价格长期维持在100美元的高位,页岩油产业又成为了一个诱人的选项,吸引了拥有资本和技术的公司进入:从2005年到2014年,美国每日的石油产量增加了300万桶。
嗅到了危险的信号,传统产油国开始对新的挑战者做出反应。2014年,石油生产成本低廉的沙特阿拉伯不顾其他产油国的反对,快速扩张了自己的石油产能,想用廉价石油把美国的页岩油生产者赶出市场。
沙特的价格战确实让沙特夺回了市场,但也对自身和其它产油国的财政和经济利益造成了严重冲击。而对页岩油产业,价格战的作用是双重的:技术落后,成本较高的供应者被赶出了市场,剩下的供应者却在低油价面前被逼着改进技术,降低成本。
从2013年到2016年短短的三年间,美国页岩油的生产成本从80美元一桶下降到了40-60美元一桶。今年六月,美国日均产油量约900万桶,其中大约540万桶都是页岩油。
更让传统产油国忧虑的是,美国页岩油的成本还有下降的空间。2016年,在北达科他州的巴肯油田,页岩油的开采成本实际上已经接近了伊朗的水平。但由于环保人士和原住民的抗议,原计划的输油管道项目在奥巴马任内被推迟。没有输运管道,原油只能走铁路,这种落后的运输方式大大增加了石油的最终成本。
2013年,美国加州蒙特利页岩区,正在工作中的钻油机 / Reuters
不过,比起环境问题,特朗普政府更加关心能源独立和能源产业的发展。在上台之后,特朗普立马签署行政令,宣布对这一输油管道建设项目的支持。今年6月,这一工程已经部分建成,并开始商业化运营。伴随着输油管道的建成,美国终将生产出成本媲美中东的石油。
2005年,美国进口的石油占据了需求的65%。而现在,美国只需要进口22%的石油就能完全满足自己的需求。美国已经成为了世界第三大的石油生产国,仅居于俄罗斯和沙特之后。
实现能源独立对美国来说似乎是指日可待。据美国能源信息管理局(EIA)估计,到2020年,美国能生产自己所消费石油的90%,从加拿大和墨西哥进口的石油就能补上剩下的缺口。
这一机构还给出了一个更乐观的估计:若是国际油价恢复高位,或是页岩油生产技术发展加速,那么美国将在2022年左右成为石油净出口国。
参考资料:
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