一、 为什么投资基金
古人云“闻道有先后，术业有专攻”，其实答案很简单，投资是一件非常专业的事情，你也许很聪明，甚至是某一领域的佼佼者，但你未必合适做投资理财。聪明如牛顿也是因为没掌握投资真谛，被贪婪蒙蔽双眼而破产。投资股票要懂得分析市场、分析企业财报现金流、负债等太多专业的东东，很多小散表示看不懂也没那个精力。
此外，投资是炒预期，而这个预期对于普通小散更是没法预测。基金公司在股票基本面研究、上市公司实地调研考察等方面具有散户不可比拟的专业优势，更重要的是在控制人性心理弱点方面也具有很强的优势。投资了基金，就不用每天都去看盘，大部分时间和精力可以用来学习，工作、生活，让专业的人去做专业的事。
二、为什么选择主动基金
在美国主动基金大部分跑不赢指数基金。但作为弱效市场的中国，在散户占比很重，牛短熊长的规律下，主动基金还是大半跑赢市场的。
当然，你不能拿创业板指数和一个价值类混合基金对比（比如中欧价值），要拿就拿重仓创业板的中邮战略比。很多人看不上主动基金，然而放长远看绩优基金大幅跑赢市场，未来市场机制不做大幅改动，散户占比依然严重的话，主动基金还会大半跑赢市场。拿一个例子来说：中国大部分指数增强型基金（属于弱主动强被动基金）都跑赢了对应的指数？仅仅给基金经理那么一个小小的发挥空间，就跑赢了指数。可想而知，散户多的市场，稍微有点水平和策略就能欺负人。
三、如何选择绩优基金
很多人放弃主动基金就因为觉得几千个主动基金选择起来不比股票容易。实际上找到方法和规律后，用几天功夫甚至几个小时就能找出来好的基金和适应自己投资风格的基金。
1、先选择基金公司
很多人认为基金经理才是最重要的，其实基金公司同样重要。比如若干年前的华夏基金，没有范勇宏，就不会有王亚伟，是范总打造的团队捧起来的王亚伟。一个基金公司团队的打造离不开公司管理层的稳定和规范的管理。公司股东的实力，股权结构的否稳定都是重要因素。股权频繁发生变动的基金公司，对公司和团队长期竞争力的形成十分不利。
基金管理团队主要看团队研发能力和团队稳定性，股票不是基金经理一个人选出来的，后面有一批研究员在努力分析，提供优秀的企业供基金经理来选择，很多出色的研究员后来也成为了很棒的基金经理，这离不开他们当初对市场的调研。若基金经理和管理层人员频繁跳槽，1托3甚至1托5的基金公司经常出现，说明公司的管理出了问题，留不住人才，没有人才，这家公司迟早要完蛋。
我个人很喜欢有股权激励的基金公司，比如：中欧基金当初实现高管团队持股，窦玉明、刘建平、周蔚文、许欣和陆文俊共出资3760万元，持有中欧基金20%的股权，每个人都会努力拼命挣钱不仅仅是为了基民，也是为了自己，华为为什么那么强大？和企业本身股权激励也是离不开的，公司不是老板的更是自己的。
其次，每家公司都有自己的风格，挑选基金不能涨的好就买。还要适合自己，适合目前和未来的市场，比如华商公司一向喜欢中小创成长类的企业，如果你是一个稳健投资者偏爱价值类上市企业，就不必挑选这种公司旗下的基金了。
说到华商基金，当年“三剑客”齐全的华商能横扫天下，和华夏的王亚伟抗衡，可惜公司人才流失严重，现在只留下一剑客操心受累，公司整体水平下降不可避免，还有王晓明时代的兴全基金公司人才济济，公司稳定而强大，随着几个高管和经理的跳槽，业绩也不免受了影响，所以不要和基金谈恋爱，每个月一检查，半年一更换基金池或基金即使定投的基金.如果基金公司和基金经理发生重大变化了，该停止就得停止，王亚伟的华夏大盘就是典型的例子（当然，当年根本买不到）。
2、然后是靠谱的经理
基金公司的经理是一个基金的灵魂， 挑选基金不得不看经理，经理首先看他的经历履历，个人喜欢经历丰富，履历丰富的经理，而不喜欢毛头小子，万一失恋了影响状态咋办？最好经历过几次牛熊的做过研究员的，操盘手段老的。比如中欧新蓝筹的经理，周蔚文。研究总监，15年证券经验、事业部负责人，这些都是难得的经历和履历。
再比如华商优势的吴鹏飞，证券研究部经理 ，泰康资产投资经理都是重要的经验积累。
再比如国投的陈小玲，她本身做过风险控制经理，擅长的就是风险控制
要买一个基金，就得研究基金经理，看他的一言一行，收集他所有的言论，是否言过其词？是否踏准了市场行情？在基金公司宣传上， 访谈里，季报年报里面都能看到一个经理的性格，特点，对上市企业的喜好等等。
个人喜欢知行合一，风格稳定的经理。比如中欧价值的曹和中欧的周等等，不喜欢富国低碳那种货色，一会满仓银行一会满仓中小创，没有谁可能对市场全部风格的企业全部熟悉，全部分析到位的，风格变化太快，迟早会踏错波浪。优秀的基金经理不仅仅是一个投资高手、趋势高手、更是一个仓位控制高手。
3、数星星
买一个基金，最简单不过的就是看评级了，我一般喜欢看晨星的，其次是济安金信的，还有众禄基金评级等等。基本我只选择4星或推荐以上的基金。但是风险又得是中级以下的（本人是一个风险厌恶者），用以上几个方法，这样一筛选，符合的基本就没几个基金了。可选的基金并不多，但基本都是经受过历史考验，在未来大概率表现也不会太差。
巴菲特好像说过 ：好的投资者就是熊市回撤不大，牛市能紧随指数就。选择基金不要选择短期业绩好的，要看长远，要有预期性，看是否符合未来的市场，比如目前创业板等估值高企，你又是一个厌恶风险和厌恶高估值的投资者，就不要选择中邮战略这样的重仓中小创基金了。（点击图片可放大）
4、不同的市场行情，股票基金 混合基金 债券基金如何选择？
我个人还是信奉股债平衡稳健投资的，这几样基金我都喜欢也都有，震荡市熊市偏重混合基金（一般仓位0-80%）和债券基金（股票仓位0-20%）一些，熊市末期和牛市初期偏股票基金（仓位80-100%）多一些，这里要说的一下是量化基金，在信息爆炸的社会，电子计算越来越强大的社会，量化基金越来越重要，各大基金公司都开始重金投入设立量化基金，这是一个好事情，因为投资最大的问题不是技术和标的本身，而是是人性，破了人性，投资胜过大部分散户就是一个大概率事件，在这方面，冷冰冰的机器要好过普通人太多了，量化基金的重点是策略，是模型，最大程度弱化了经理本身的性格和操作，几乎可以媲美指数增强型，但是有比它灵活很多。
我也是一个信奉分散投资主义的投资者，投资基金本身就是一个很分散的，我又投资3-10家不同公司不同经理的基金上，更是极大的分散了投资，最大程度避免了黑天鹅，当然，成绩大概率也只能是一个中等偏上，但那不就是大部分人所追求的吗？不求快速暴富，只求稳健复利增长，跑赢综合市场，跑赢大部分散户就行。目前基本是以价值基金类为核心，成长类基金为卫星的样子搭配，未来中小创估值下来之后，大牛市来了，可能就又变化了，反正，不和基金谈恋爱，估值为主，趋势为辅，估值决定仓位，趋势决定买卖（手动定投为主）。
下面侧重点评几只优秀基金。（先看看1年、3年的净值走势图）
价值型：中欧价值，中欧蓝筹，汇丰晋信大盘，其中中欧价值更加偏向于纯价值大盘股，中欧蓝筹偏向于中大盘蓝筹成长股，汇丰晋信偏向于高ROE、低PE、低PB的股票组合。这三只各有特色，但是跑赢上证50或者上证300无悬念，经理的操盘水平和选股机制保证他们的超额收益。
成长型、平衡型：中邮战略，兴全轻资产，华泰价值，其中中邮战略虽然重仓中小创，但是选股一向比较优秀，可以当成创业板ETF的加强版。兴全轻资产，选股偏向于中小盘，仓位控制较为优秀，是一只很均衡的混合基金。华泰价值，经理是个滑头，偏偏几次都能踏准节奏，灵活切换价值-成长-价值的风格，未来值得期待。
量化型：长信量化先锋，申万量化小盘，大摩多因子策略。这三只几乎都是重仓位运行，以量化优质选股为主。可以当成加强版的500ETF指数持有，投资者需要做的，就是择好时，相对低估的时候多买，高位适当止盈。
指数增强型：重点推荐建信500增强指数。首先500指数我是非常看好的，同时建信的这款基金无论是公司、经理、还是历史业绩都是很优秀的，值得持有！
QDII：大成标普500，鹏华全球高收益债，广发美国房地产指数。虽然股债平衡做好就能碾压90%的投资者，若同时能适当关注一些优质QDII，可以有效分散风险，特别是2016年初这种股债双杀的情况，正是QDII基金大放异彩的时候。这三款基金中，大成标普跟踪美国股市走势，慢牛优秀指数。鹏华全球高收益债，此基业绩优秀，当国内债券市场不是太乐观，咱们可以把眼光看的更远，毕竟债券永远是最好的固收类品种之一，值得跨洋寻找。广发美国房地产指数，该基金不但能享受地产类资产自身的增值收益，还有美国经济复苏带来的租金上涨收益，在经济没有出现太大泡沫的时候还是值得考虑的。
债券型：重点推荐大摩增强收益，中欧纯债，易方达稳健收益。大摩增强收益是我的爱将，该基金历史走势极其漂亮，自成立以来几乎没有回撤，虽然更换过几个经理，但是依旧稳健向上就是这么强。中欧纯债，新成立不久的基金，但是业绩很漂亮，公司优秀，关键是免手续费，适合当做中短期投资的固收品种。易方达稳健收益，一只很棒的偏债类基金，多次获得金牛奖，经理胡建更是有名的债基高手，该基金可以当做保本基金持有，面对暴跌回撤极小，碰上牛市也能调整仓位获取一定的超额收益。
（作者：qzy、大猪先森----本文特别感谢qzy提供的资料。）
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