财务造假年年有，感觉今年尤其多啊。
有公司能在年报中明目张胆说：董事长不保证财报的真实性；
有公司敢大张旗鼓地告诉投资者：两百亿的银行存款不翼而飞了；
这也导致投资者看报表时，不得不先考虑把报表中的水分挤干净。
财务造假最常见的两个目的是：增加利润和增加资产。因为这两项都与公司的估值息息相关。那么，在看应收账款时，需要重点看什么呢？
从财务的核算说起，资产负债表上的应收账款对应的是利润表的收入，公司要在收入上造假，虚增收入的同时再伪造现金流的难度要大，通常是同步调增应收账款。
所有，看应收账款有没有造假，其实看的是有没有虚增收入。
1、看应收账款的余额和周转率
非季节性公司，应收账款的余额通常是不会波动非常剧烈的，除非有信贷管控方案突然调整，由此带来销售政策的巨大改变。所以，如果应收账款大幅增长，或应收账款周转率呈下降趋势且明显低于同行业水平，那就应该警惕了。
2、结合毛利率水平
造假是一系列的过程，如果只是收入造假，那势必会到底产品的毛利率水平有明显变化。所以，对比四个季度的数据，对比上年同期数据，也是看应收账款有没有造假的一个法子。如果产品成本结构没有大的变化，销售价格也没变，突然毛利率大幅提升，那也是造假的信号了。
3、用存货和经营性现金流量印证。
销售收入是自己开票，但采购是供应商开票，如果为了造假让供应商多开票，那这工程就更浩大了，所以，存货也是一个印证的依据，如果存货余额低于过去平均，且又没有明显的市场迹象，同样也是需要警惕的信号。类似的还有经营性现金流入和流出来印证，整体的原则就是收入的增加同步会带来经营性现金流入和流出的变化。
有些公司为了业绩靓丽，可能真是无所不用其极的。看财报时最好的洞悉造假的途径，可能还是通过市场、客户等行业外围信息来佐证财务报表。
此外，就是优先相信大所的审计报告，中招的可能性要小一些。
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