关于光伏的思考：
电池片的盈利是毋庸置疑的，也是目前来看最好的分支，23年呈现前紧后松的状态，风险点在于，松的时候增速下去导致卷逼在紧的时候也不给估值，钧达太白了，盈利预期打的太满太满了，赔率不如爱旭，但确定性优于爱旭。

辅材逻辑是非常粗暴的，但是非常卡时间点，因为辅材炒作一直都是去yy预期，这边很容易没有先手数据就被人干，而且估值来讲，辅材要比设备多了甚至一倍的估值，如果遇到行业受到质疑的时候，估值高的会被杀的很深，个人并不偏向参与这种！

设备估值常维持在20-30pe，而且设备的毛利率相对是比较稳定的，几乎不太受产业链价格调节影响，适合跌多了吸，比如你永远可以珍惜200块以下的奥特维

组件今年可能更倾向于品牌溢价，就好比都是垃圾桶，爱马仕的垃圾桶就是能赚更多的钱，组件也一样 华晟的没有品牌溢价是怎么都赚不到钱，但是品牌龙头有牌子就能卖的稍微贵一些。

另外针对于两个新技术 hjt和钙钛矿我是非常看好
hjt的话今年会有实质性的进展，但可能不会暴力炒作，机构可能会比较喜欢这种1-10的一个过程，可以拍计算器可以估值

钙钛矿是0-1的一个过程，比较容易形成机游共振，类比成钠离子pet铜箔。gw级别的量能看到。但大规模的进展23年应该还是看不到。但是赔率非常非常好，毕竟是0-1