今年400多只ETF行业基金,有大约200只是负收益的,其中一部分负得很多,见下图:
以上基本都是行业基金,其中部分去年和前年累计涨幅超过100%,今年回调也是非常正常,但是如果你按收益率排名购买,那么今年跌幅肯定会吃到。然后买在了高点,未来的潜在收益率肯定低了,也有可能买入几年还浮亏。基金的长期年化收益率最多10-15%,如果今年超越了这个收益,未来潜在收益率自然就下降。如果今年跌过了头,未来的潜在收益率自然上升,这就是基金的基本规律。这些都是行业指数和综合指数的被动跟随基金,没有一个行业的整体收益率能够长期超越15%,很难!比如:上图中的军工ETF(代码:512660),2016年、2017年、2018年连续三年下跌,累计下跌幅度高达37%。随后迎来了2019年、2020年的翻番涨幅,而2021年半年跌去16%。长期来看,如果你2017年年初买入军工ETF,4年半时间,累计涨幅10.33%,年化收益率2.1%。大家注意,这个军工ETF是这几年表现非常好的基金,2年可以获得109%的基础上,长期看3-5年也只是刚好抵上存款利率,当然比你自己做股票好点!
但是我们再看宽基指数基金,比如:最普通的沪深300指数基金,代码:510300,2017年到现在累计收益率67.33%,一样4年半时间,年化收益率12.1%,跑赢军工指数10%,相当多了。军工指数那还是表现不错的行业指数基金,跑输沪深300那么多!
我们继续看一个案例:证券ETF(代码:512880),2017年和2018年连续两年下跌,其中2018年下跌了24%,随后2019年和2020年累计上涨70%,今年2021年半年已经跌去14%。一样4年半时间,证券ETF获得总计2.63%收益,年化0.57%,不如活期利息。
以上两个案例不是个例,大家可以去计算4年以上的行业ETF基金,拉长到3年-5年,能够跑赢沪深300的行业指数基金寥寥无几。我经常跟大家说:你如果能够看懂一个行业,那么就请直接买行业的龙头。比如:证券业的龙头企业,这几年效益不太算好,但如果同样2017年年初买入龙头企业中信证券持有到现在,就可以大幅跑赢证券行业指数基金,总收益有63.76%,年化11.6%。
同样的道理,军工行业里面,龙头股中航沈飞,2017年年初持有到现在涨幅高达290%,如果你能分析透这个行业,当初不买军工行业指数基金,而买该行业的龙头股,那么你可以获得290%的收益率,4年半时间,年化收益率高达35%,远远超越了行业指数的总收益10%。说实话,我也没这个分析能力,所以没有早早看到军工行业的龙头是谁,我相信你们当中大部分人没有这个能力。因此还是老老实实稳妥一点买个沪深300指数基金,4年半时间起码可以获得12%的年化收益率,非常不错了。
有人肯定要说了,你挑的都是今年跌的。好,那我们来一个今年涨的行业指数基金,比如:能源ETF(代码:159930),2017年年初到现在累计涨幅-4.67%,还是亏钱的,今年已经涨了20%了,所以长期还是远远跑输沪深300指数。
另外,比如:资源ETF(代码:510410)4年半累计涨幅34%。有色金属ETF(代码:512400)4年半累计涨幅17%,这个基金近三年已经涨了109%,但是经不起长期考验,拉长到4年半只有17%了,真的不在于一年涨多少,而在于长期稳定增长。比如:材料ETF(代码:159944)4年半累计涨幅37%。几乎没有一个行业指数基金跑赢沪深300指数,也许白酒能超越。
但是,同样这四年半(2017年年初-2021年7月)几乎所有的宽基指数都超越或者接近了沪深300指数,年化更是妥妥超过了10%收益率。比如:纳指ETF(代码:513100)累计涨幅168.96%,年化24.5%。标普500(代码:161125)ETF,累计涨幅74.18%,年化13%。创业板50(代码:159949)ETF,累计涨幅78.46%,年化13.8%。只有香港的恒生指数(代码:159920)ETF跑输了沪深300指数,累计涨幅28.68%,年化5.8%,基本也是跑赢理财产品。再一次用数据证明,购买宽基指数的确定性。不要试图为了提高收益去购买行业指数基金,长期来看远不如宽基指数基金,除非你会择时。如果是靠运气,那么这种好运不会一直伴随你,只要一次押错,长期看还是不如宽基指数基金。关键,为了研究行业,你所花的精力会非常巨大,得不偿失。还不如老老实实盲投指数基金,遇到特别便宜的时候一次性多买点,长期看,你会跑赢99%的投资者。
以下内容仅供短线参考,价值投资者请忽略:
大盘指数今日收阳概率80%
压力位:3540附近
支撑位:3500点附近
量对比:大盘今早每分钟成交约48亿(上一个交易日约55亿),成交量萎缩!
创业板指数今日收阳概率80%
压力位:3368点附近
支撑位:3261点附近
今日操作建议:持股不动!正常定投!
联系客服