如何形成自己的交易策略

系统交易策略的形成，通常可以经由以下两种截然不同的方式：即从上到下和从下到上。而所谓的从下到上，是指从市场统计数据出发，通过统计分析得出的统计特征而寻找对应的交易策略。不管是从上到下形成的交易策略，还是从下到上形成的交易策略，历史上都有著名的成功战例和成功的投资家。

但从系统交易的观点看，从上到下形成交易策略的思想比起从下到上形成交易策略的思想具有如下优点：

第一，能很好的把握局部的损失与全局的失败的关系

系统交易强调的是长期稳定的效益，并不是强调一时一地的得失。由于统计样本分布很难做到均衡，有时不利事件的发生具有集束性，也就是任何交易系统都必须做好面对连续失败的情况。

第二，能有利于交易系统的风险控制

如果交易系统没有编入风险控制规则，理解交易系统的投资理念则可以使使用者对风险发生的程度、范围及时间有一定的预见性，从而增强风险控制的主动性和准确性。

第三，更有利于对交易系统的维护与修改

交易系统的使用过程中有一个相当难处理的矛盾统一关系，即一定时期既要毫不动摇地执交易系统的所有信号，又要对交易系统对市场特征的偏离状况有所警觉从而能在有必要的时候修改交易系统。