文/包希仁
经观财经眼专栏作者
城里人富得流油，我们穷得叮当响！
听说了吗，中国城镇家庭户均总资产317.9万元。
所以农村同胞赶紧到城市落户去，落完就成“百万富翁”了。这是央行说的，“如假不包换”！
01
为啥这么说呢？因为太多吃瓜群众和我一样，看到这300多万的身家都有点莫名其妙的“小激动”。于是，我赶紧打开所有支付宝和银行卡，顿时又被惊醒了，下月待还款近5位数。
虽然我已经习惯了被各种财富数据平均，但这回我觉得央行低估了我，因为我是江苏人。
江苏城镇家庭户均总资产达506.9万，高居各省第一（不包括直辖市），相当于每个家庭中了一次双色球一等奖。
那这个数据到底靠不靠谱呢？经过我精心计算后，真的很靠谱。
据央行调查结果显示，中国家庭实物资产（房子、车子之类的）占总资产约80%，金融资产（现金、股票、理财产品之类的）只有20%左右。而这80%的实物资产中，房产又占到74%，相当于每家都有一套价值188万的房产。
但对于江苏家庭来说，相当于每家有两套价值152万的房子。如果按照江苏13个城市房价均值计算的话，相当于每户有三套房了，与央行说的差不多。
央行数据显示，我国城镇居民家庭住房拥有率为96%，有一套住房家庭占比为58.4%，有两套住房占比为31.0%，有三套及以上住房占比为10.5%，户均拥有住房1.5套。
而江苏作为中国最发达的省份，相比于全国水平，每户有三套房也就不足为奇了。
02
正如某经济学家（好像是郎教授）所说，在中国，固定资产等于负债。因此，家庭资产再多，本质上都是债务堆积的结果。
央行在调查报告上也说了，中国城镇家庭有56.5%是有负债的，且家庭负债结构相对单一，负债来源以银行贷款为主，房贷是家庭负债的主要构成，占家庭总负债的75.9%。
换句话说，中国家庭财富一部分是靠房价涨来的，另一部分是靠房贷借来的。这也很符合中国富豪的诞生方式，即财富都是融出来的，不是赚出来的。
那么问题来了，借的钱总是要还的，每户上百万的债务，真的安全吗？
众所周知，大部分家庭最大的支出之一就是买房，而买房首付一般只需3成，剩余7成可按揭贷款，贷款期限多为20年或30年，以后每年按期还款就行。
按理说，只要家庭收入稳定，消费支出合理，那这些债务自然也没啥风险。要知道，在2007年美国次贷危机之前，住房按揭贷款被称为世界上最安全的债务，几乎各大银行都对其趋之若鹜。
然而，次贷危机爆发后，住房贷款大幅违约，直接逼垮美国多家银行。那住房贷款为何会违约呢？
主要有两点：一是房价涨不动了，很多投资客在抛售房产，加速房价下跌，当房价跌破首付款时，相当于投资客本金全亏了，于是乎，故意违约就开始大幅出现了。
二是经济不景气，导致失业率上升，很多人不是被降薪就是被裁员。随着收入的大幅减少，房贷偿还压力自然也就增大了，当实在负担不起时，只好违约不还了。
03
虽然美国次贷危机已过去十几年了，但其爆发的经济逻辑一直存在。
由于今年受疫情影响，全球化的经济萧条已不可避免。中国经济虽然韧性很足，但依然会大概率出现下滑，由此产生的就业压力也就理所当然了。
事实上，我身边有些高收入人群，今年已经出现房贷断供现象。他们曾经动辄月入数万，买核心地段房子，都不带眨眼的，每月一两万的按揭根本不在乎。
可他们做梦都没想到，自己也有被降薪裁员的时候。被降薪还好点，毕竟还有收入，勒紧裤带日子也能过得去。但那些被裁员且没啥补偿的人，或许连勒裤带的机会都没有。
很多人或许还不清楚今年就业压力到底多大，不要紧，等过几个月银行房贷违约潮出现后，你就都明白了。
其实，收入减少对于很多刚需家庭来说，就是“泰山压顶”，无处可逃。而对于多套房家庭而言，收入减少后，无非就是卖掉一两套房的事。
这时候就会出现次贷危机前的情况，二手房挂网量会出现爆炸性增长，那些还贷压力大的家庭，必然会选择低于市场价抛售，以此来躲避“有价无市”的尴尬。
有人说，很多城市都在限售，少则三年多则十年，根本没法卖啊。
说对了，这才是比房价下跌更恐怖的事情，想卖不让卖，贷款又还不上，只能等着银行拍卖了。一旦被拍卖，那房价可就不是市场价了，而是“地板价”。
当然了，市场也有很多绕开限售的套路，至于怎么绕开的，大家可以留言私聊，这里就不透露了。
所以，下半年二手房抛售潮是不可避免的！
04
这样看来，很多家庭在央行调查报告发布后，就可能基本告别百万富翁了，个别家庭甚至连当“百万负翁”机会都没了。
由此可见，央行这时候发这份报告，似乎是在给大家提个醒啊！
首先是告诉大家，中国城镇家庭户均拥有住房1.5套，基本都不缺房，现在缺房的只有农村人了。但疫情之后，农村人的收入也会受到影响，暂时不会跑城里“为国接盘”了。
其次是提醒大家，中国城镇家庭都是百万富翁，但大多数是借出来富翁，没有多少财富创造力。一旦出现经济萧条或就业压力，基本都会回到“解放前”。
最后是警示大家，靠房地产发财是没有希望的，努力工作赚钱才是王道。那些靠加杠杆投资房产的，必然会为高杠杆所产生的债务压力埋单。
文末了，我想对大家说一句，没有投资是无风险的，不要用过去思维来看待当下世界。说白了，不是脚踏实地赚来的百万富翁是难以长久的，“买房安家、投资理财”都要量力而行。
最后再说一句，你的收入是随行就市（可涨可跌），不是国家托市。
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