换手率也称周转率.是指在一定时间内股票转手买卖的频率。它是反映股票流通性强弱的技术指标,可以准确的反映出规定时间内成交量占其可流通股数的比例。
换手率(周转率)=某一时间段时期内的成交量/可流通股数x100%
股票的换手率越高。意味这股票的交投很活跃。人们买这票的意愿越高,反之,表明这股票关注的人比较少。
换手率高一般意味这股票的流通性比较好,投资者进出比较容易,不会出现想买买不到,想卖卖不出的现象。具有较强的变现能力。
换手率高的股票是短线资金追逐的对象,投机性很强,股价起伏很大,风险也是相对大。
换手率和股价的整体走势相结合,我们可以对股价未来的走势进行一定的预测和判断。
我们为什么要先学量价关系。因为这是股票最基础的知识,
因为股市发生异动,量能是放大了还是缩小了,是向上突破了还是向下突破了。都需要量能的配合,所以我们初入市的朋友要先学会量价关系。
一般判断成交量的大小,是观察换手率。根据换手率的大小和变化来判断和分析个股后期的走势。
换手率在1%-2%时,股价都是在小阴小阳的波动,行情走势一般都是横盘震荡,操作上这样的换手率都是散户行情,对于这样的走势,如果是出现在短期的头部形态,除非是短线高手,一般我们不要参与。
换手率在3%-6%时,股价通常出现较为活跃的走势,但不一定会产生突破行情,对于这样的换手率,我们要去把握个股不同趋势下的形态变化,再研究换手率是否会推动股价的上涨,不要盲目认为成交量大了股价就会上涨。
换手率在8%-15%,股价都会产生突破行情,一般常见的是突破相对平台拔高的建仓,有人称为空中加油,在出现拔高建仓走势以前,股价大多都有一段时间的横盘震荡蓄势走势阶段,该阶段如果蓄积的能量不能够达到反转的走势,那股价就会下。
换手率达到25%以上,甚至30%以上,都属于是异动行为,有可能是换庄,倒庄,但是这都是属于个别现象,不是常常看到,出现这样的换手率,我们很难把握股价后期走势,短线操作上一般是要回避。
如果是换手率突然上升,成交量放大,可能意味主力机构在大量买进,股价可能会随之上扬,如果一个股票持续的上涨了一个时期,换手率又加速上升,则表明短线有获利盘要套现,股价可能会跌。
换手率越高,股价活跃度也是很高,对于高换手率的出现,我们应该去区分高换手率的位置,如果前期是比较低迷的长期横向震荡.如果较高的换手率能够维持一段周期,那就可以看作是有资金持续流入的表现,相对如果是相对的底部,加之换手率比较充分,此股未来的空间相对也是比较大。
反之如果此股是在相对高点出现的换手率而且成交量都是比较大,意味这位置有机构在对倒放量,吸引散户进场,可以方便在高位派发筹码,该股后面下跌的可能性就比较大。
新股的换手率都是大于普通个股的表现的。
主力洗盘的换手率一般是不超过10%,超过10%就有出货的可疑,如果是洗盘。通常在急剧的换手后,股价一般会在一个月之内选择突破向上,如果不向上突破,那我们就要去小心了。
我们观察换手率的时候,我们不要用单一的指标去判断股价的后势,要结合股价的位置,成交量,以及均线排列,k线形态,进行综合分析,有几种指标的结合分析,正确率才高。