导读：信托产品以较高的收益率成为许多投资者青睐的对象，综合来看，其6%～8%收益率比银行理财产品、券商资管产品收益率都要高一些。但信托产品有一定的门槛要求，一般都是100万起。
个人投资者可以购买集合信托
信托产品创新十分活跃，为投资者带来广泛的选择。简单地说，信托的运作涉及到融资方、投资人和投资项目三方。缺钱的融资方找到信托公司，信托公司考察并设计好一个投资项目，明确了资金的投向、期限以及预期收益等要素，由投资项目赚的钱来给投资人还本付息收益。
信托产品按照资金来源，分为财产信托和资金信托两类，其中资金信托规模占比高于90%;而资金信托又根据委托人的数量进一步分为单一信托和集合信托。单一信托主要是通道类业务，资金主要来自机构，其中银行和信托机构合作规模的占比接近50%;集合信托的资金主要来自个人投资者。
近年来，单一信托和集合信托的资产规模呈现此消彼长的趋势。申万宏源研报显示，2010年至今年5月份，单一信托资产规模占比已由80.5%持续减少至57.36%;而集合信托资产规模占比由12.57%持续上升为32.78%。
理财君建议投资者，在购买信托产品的时候，主要从融资主体、融资项目、风控措施、信用增级、担保、信托公司等几个方面进行综合把握，高收益率的产品做好高风险的心理准备。
比如，看看资金投向的行业，如果是投向房地产行业的尽量选择优质房企和避开去库存压力大的三四线城市;看看融资方实力、还款来源和项目可行性，像应收账款类信托产品，其是因为融资方急需资金，虽然账面上躺着大笔应收账款，但是应收账款在当下是不能带来现金流入的，于是不少公司就找到信托公司发起信托计划募集资金，将应收账款提前利用;那么此类产品的风险在于融资方的还款实力以及应收债权对应债务人的还款能力。
产品收益
信托产品整体预期收益率自去年以来经历了一个逐步下降的过程，并在今年一度跌破7%。用益信托分析认为，伴随着利率市场化的不断深入，预计未来信托产品的收益率仍然有一定的下行空间，但下行的空间比较有限，下行的速度应当会有所放缓。
从信托产品的规模来看，Wind数据显示，截止12月9日，全部信托产品中，资金运用方式的规模由高到低排序为：贷款类>权益投资>其他投资>证券投资>债券投资>股权投资>组合投资>买入返售>融资租赁;
资金投向领域规模由高到低排序为：房地产>基础设施>工商企业>金融机构>公益信托;
特色概念类的规模由高到低排序为：阳光私募>信政合作>矿产能源>PE类>银信合作>保障房>古董艺术品>酒类>黄金投资。
据wind不完全统计，全部信托产品中，预期收益率前三的分别为45%、28%和23.9%。就已经清算的信托产品的实际收益率来看，相关统计显示，2015年4个季度的年化综合实际收益率分别是1季度8.11%、2季度10.19%、3季度7.30%、4季度13.96%。进入今年以来，1季度的年化综合收益率为8.18%，没有延续2015年持续逆势拉升的趋势;2季度为6.35%，较1季度末回落约1.8个百分点;3季度为7.59%，同比增长0.29%，环比增长1.24%。
信托产品的风险
理财君认为，对于投资者来说，信托产品的风险大概有以下三类：
1.无法兑付或延期兑付
如果信托产品出现无法兑付，这将是投资者的噩梦。
近年来，个例信托产品的兑付危机也确实频繁发生，例如光大信托的“黄氏控股集团路桥建筑装饰城二期项目”兑付危机，天津钢铁集团贷款集合资金信托计划的A类第二期、第三期延长清算期，鑫津6号信托贷款集合资金信托计划不能如期兑付利息……
之所以没有出现信托业的系统性风险，是因为几乎所有的信托违约危机都由机构垫付或第三方回购方式顺利化解。
因此，现在流行着一种说法：信托产品存在着隐性的“刚性兑付”，这是行业的潜规则，没有信托公司愿意打破，出了事也是自掏腰包。
不过，理财君觉得，刚性兑付迟早是要被打破的，投资者们好好选择信托产品了解风险才是真。
此外，信托行业未来风险处置压力依旧比较大。据信托业协会2季度数据显示，2016 年下半年到2017 年上半年将有44150 亿元信托产品到期。
用益信托指出，尽管信托公司有信托准备金及信托业保障基金作为预防，但当前信托公司信托赔偿准备金的缺口较大。截至今年2季度末，68 家信托公司信托赔偿准备金缺口202.93亿元，缺口率达55.71%。随着经济结构调整的进行和中国经济增长中枢的下移，未来信托兑付问题或违约风险将会有所上升。
2.无法获得预期收益甚至吞噬本金
有媒体曝光过一些买了信托产品的投资者不仅无法获得预期收益，而且本金也亏损的情况。造成亏损的原因有很多，比如投资项目产生的效益不如预期，大环境下收益普遍下行，融资方在还款过程中出了问题等等。
还有一种是投资者购买加了高杠杆的信托产品，比如去年被监管部门叫停的伞形信托，便是因为其高杠杆蕴含的风险太大。加了杠杆的信托产品，上涨的行情里可以赚得翻几倍，但一旦市场下跌，就很容易资金血本无归。
因此，理财君提醒投资者在购买信托产品时，多打几个问号：信托项目是否合理可靠，钱将用于何处，如何用?产品能否达到预期收益?会不会赔了夫人又折兵?
3.提前终止
部分产品有提前结束的条款，比如融资方提前还款结束项目、出现项目风险信托公司终止信托项目等，投资者在签定合同之前注意有无这类情况说明。
信托产品是有产品期限，提前结束意味着投资者的收益较预期可能会有所减少，因为收益一般是按照实际的天数发放。
根据一些信托产品给出的计算收益方法，公式如下：
信托利益=信托本金+信托收益
信托收益=信托本金*收益率*实际天数/365
可能不同的产品有不同的计算方法，具体以信托公司的产品公告为准。
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