KDJ---关键指标溯源 实战价值剖析（3）

(2012-08-29 19:35:50)

 

随机指标

一、概念：

KDJ全名为随机指标(Stochastics)，由 George C．Lane 创制。它综合了动量观念、强弱指标及移动平均线的优点，用来度量股价脱离价格正常范围的变异程度。KDJ指标考虑的不仅是收盘价，而且有近期的最高价和最低价，这避免了仅考虑收盘价而忽视真正波动幅度的弱点。 KDJ由三条曲线组成,即K线、D线、J线。是一种短期的技术指标分析工具。

图1

图2

图3

二、应用说明：

1、指标：

K线（图中黄线 快速确认线 快指标,反应敏捷,但容易出错，数值在90以上为超买,数值在10以下为超卖）

D线（图中绿线 慢速主干线 慢指标,反映较缓,但稳重可靠，数值在80以上为超买,数值在20以下为超线）

J线（图中红线 方向敏感线 辅助线,对信号确认的反映线 数值大于100,特别是连续5天以上，至少会形成短期头部。 数值小于0,特别是连续数天以上,股价至少会形成短期底部。）

2. 位置：

区域 说明
0－20% 强烈超卖区,走势处于超弱势
20%－50% 一般超卖区,走势处于一般弱势
50%－80% 一般超买区,走势处于一般强势
80%－100% 强烈超买区,走势处于超强势

3.要点：

（1）就取值而言,一般来说,KD超过80就应该考虑卖出,低于20就应该考虑买入。

（2）就交叉而言,K上穿D是金叉,为买入信号,金叉的位置最好在超卖区的位置,越低越好。交叉的交数以2
次为最少,越多越好,形成右底比左底高的“W底”形态。反之亦然。

（3）就背离而言,

当处在高位,价格走势一峰比一峰高,但是KD曲线一峰比一峰低。构成顶背离,是卖出的信号。

当处在低位,价格走势一峰比一峰高,但是KD曲线一峰比一峰高。构成底背离,是买入的信号。

（4）当KD值于50％作用徘徊或交叉时,一般无意义。

三、注意事项：

1. K值由右边向下交叉D值作卖,K值由右边向上交叉D值作买。
2. 高档连续两次向下交叉确认跌势.低档两次向上交叉确认涨势。
3. D值<20%超卖,D值>80%超买；J>100%超买,J<10%超卖。
4. KD值于50%左右徘徊或交叉时,无意义。
5. 投机性太强的个股不适用。
6. 可观察KD值与股价之背离,以确认高低点。

四、图解：

图4

图5

图6

图7

图8

图9