实现财富自由！

如何理解财富自由？所谓财富自由就是指个人或家庭在不工作的情况下，有固定的现金流不断积累，保证日常开销支出及一定程度的生活质量，通俗解释就是：不用劳动也可以保证较好的生活质量并有持续的资金收入。

财富自由的关键是：1. 自由，不必为财务收入而劳心费神；2. 代替管理，就是有专人代为打理资产；3.持续资金回流，就是要有循序不断的资金进账，以确保正常的开销，保证生活质量。据以上三个关键因素分析得出，几类传统投资并不能实现财富自由，例如股票投资，其风险过高；单件收藏品投资，投资回报周期过长；银行存款等，产品收益过低。

根据我国国情现状及国内高净值客户的投资经历来看，比较适合实现财富自由的投资渠道包括：股权投资、艺术品批量投资、地产投资（出租为主）、信托理财投资等。在实际生活中真正实现绝对财富自由的案例较少，因为每个人对“自由”的认定标准各有不同，而且有了钱之后什么都不做的人也少之又少。

但是，也确实有部分高净值客户通过一些理财手段实现了相对意义的“财富自由”，笔者仅以案例的形式向大家介绍实现财富自由的真实情况，希望能帮助投资人理清思路。

案例一：买房出租与财富自由

案例介绍：王女士是改革开放第一批“个体户”，早年通过自己的努力实现了“第一桶金”的积累，按王女士所说那时候只要解读好政策，有好的进货渠道，肯吃苦就能赚到钱。但是随着我国经济环境的变化，逐渐走入市场化，过去简单的生意模式很难赚到大钱。王女士年纪也越来越大，她认为自己资金量还是不够充足，而且没有学历也不懂得管理，所以没有胆量尝试转型或进入新的领域。但是，从2004年开始，王女士开始购买房屋投资房地产（非开发商投资），经过3年的低买高卖，王女士获得了较高的投资回报，同时自己也保留了一部分房产作为长期投资，其中商铺2处，写字楼1处，公寓5处，普通住宅3处，通过房产出租，现在王女士可以每月获得稳定收入近15万元。结束了自己原有的生意，王女士每年都会同家人出国旅游1次，在海南居住1个多月时间。正是物业出租，帮助王女士获得了稳定、持续的资金收入，实现了财富自由。

理财分析：房产投资是固定资产投资，具有一定的保值增值功能，房租收入比工作打拼更为简单，而且具备稳定和持续的特点，在欧美国家很多老年人靠出租房屋保障养老，通过房产投资，依靠“房租”实现财富自由在中国具有可复制的条件。

投资建议：当前房地产调控基调不变，单纯的地产投资很难获得过去的高额回报，简单的依靠房租获得稳定的投资回报同样需要“精挑细选”，地段、周边配套设施、区域未来的发展、流动人口都是选择房产投资的重要因素，绝佳地段的商铺、精装修公寓和写字间是首选。

案例二：企业并购企业主与财富自由

案例介绍：药企张总，技术出身。当年凭借自己的专业技术成立了一家药企，并获得了一定的市场占有率，经过多年的努力，企业发展比较稳健，但由于后期盲目扩张，技术出身的张总已无法应对市场竞争，企业资金链出现问题。后来，张总通过PE专业人士的指点，将企业打包以行业并购的方式整体出让给一家外资上市企业，张总成为这家外资企业的股东之一，每年享有企业分红和高级别的企业福利，据此实现了财富自由。

理财分析：近几年，企业主将企业并购出让，使自己成为大企业股东以实现财富自由的案例越来越多。大多数企业在发展过程中都会遇到瓶颈，有些是无法突破的，尤其是在企业做大后反而承受更大的风险。在时机恰当时依附于更强大的企业，对于企业主和员工都是一个好的归宿。

投资建议：企业并购出让需要较高的“技术含量”，处理不好，容易出现“贱卖企业”的结果，谈判、议价、定位是关键，所以必须依靠PE（私募股权基金）的帮助来实现。

案例三：高净值客户股权投资与财富自由

案例介绍：张先生是某银行的私人银行客户，6年前金融资产超过20 0 0万元，张先生通过业内人士了解到PE投资，他认为此类投资结合了高端资源、信息和技能，是个人层面获得投资回报最顶级的形式，其运作模式超过任何形式的企业经营，经过6年投资，张先生获得5倍利润，如今身价过亿，实现了财富自由。

理财分析：PE投资是通过投资拟定上市企业的原始股股权，由专业机构推进企业上市来获得超高收益，近几年PE投资逐步盛行，很多商人、高级白领、银行大客户都参与其中，并获得了巨大的财富增值。同时，PE投资集合社会剩余资本流向优质企业，有助于社会资金的优化整合，得到包括我国政府在内的众多国家的政策支持，结合我国转型发展的趋势，笔者认为PE投资最少还有20年的黄金周期。

投资建议：PE投资技术含量较高，如何选择至关重要，一方面要选择优秀的投资公司，另一方面要选择结构合理的PE产品，需要绝对专业的投资顾问帮客户进行选择，笔者以个人经验建议参与PE投资需重点考虑的因素包括：时间，最好是5年以内；起点金额，最好是500万元以内；投资结构，最好是组合投资多家企业；机构选择，最好是国内前50强的投资公司；银行监管，最好是国内排名前5位的银行。

财富自由是绝大多数高净值客户人生的最高目标，这就注定不能通过简单的、多数人可以模仿复制的方法来实现。

中国正处在重要的发展变革时期，财富积累、财富传承、财富自由将会被重新定义，不断增加知识的摄取，是高净值客户积累财富、规避风险、发现机遇的前提，财富自由的观念和实现渠道将会被更多人认识、认同和使用，未来2 0年中国的中产阶级也将因此被重新洗牌。