被解放的mogwai

随便说两句

还是碎片化的说两句：

1、调整是大家都在预期的，只是不知道啥时候，力度有多大，现在它来了。该来的总会来。

2、银行股是最后的洼地，市场选择了围而不攻，是担心股指被拉上去，管理层紧张。所以在银行几倍PE的掩护下，大家使劲搞小票。

3、创业板现在只能往上，一直往上，连中期调整都不行，筹码都在玩接鼓传花的游戏，随时准备跑。

4、这轮牛市是有根基的。股市和无风险利率相关，如果我们处于一个无风险利率下降的时代，股市的估值理应提升。同时，杠杆也放大了涨跌和风险系数。

5、上一轮牛市期中国经济基本面向好，改革主要是改资本市场自身的问题。股权分置改差不多，一大批大盘蓝筹股闪亮回归，其实管理层的任务就完成了，后面就是提示风险，不要让股市涨太快影响到经济基本面。这轮牛市经济基本面不好，管理层希望通过股市来撬动实体，但现在国企改革的步伐有点慢，改革面广泛，目标也不像07年那么清晰明了。
不管怎么样，中国股市总是牛短熊长，要改革就赶紧搞，方案先出来再说。然后牛市要慢慢走，皆大欢喜。改革太慢了或者股市杠杆搞太猛了就是双输了。

6、我个人还是比较谨慎乐观的，仓位不算轻，八成，但不会杠杆，也不满仓。同时打打新股，适当的时候买点企业债券。最近忙于出书，确实牵扯了一部分精力。不过，2000点进来布局，现在获利也不少了，如果有机会股指打回2000点，我还会买很多的，算是为国接盘了。